Grabado en el Paramount de Seattle el 1 de julio de 1974, el grupo estadounidense Steely Dan se encontraba en plena forma. A finales de ese año, la banda se retiró de las actuaciones en directo y continuó como grupo de estudio, formado por Donald Fagan y Walter Becker. Este disco en directo se publicó tras el lanzamiento de su álbum de 1974, Pretzel Logic, e incluye una apasionada versión de su sencillo más exitoso, «Rikki Don't Lose That Number», y la canción que da título al álbum.